el

Αξιολόγηση Αγοράς

Αυτό το άρθρο δεν είναι νομική συμβουλή.

Fintech στη Σαουδική Αραβία

Demo

Όπως αναφέρθηκε παραπάνω, τα τελευταία δύο χρόνια, τόσο η SAMA όσο και η CMA έχουν χορηγήσει προσωρινές πειραματικές άδειες ως πρωτοβουλία για την ενθάρρυνση της ανάπτυξης του fintech στη Σαουδική Αραβία. Αυτές οι άδειες εκδίδονται μέσω της εφαρμογής sandbox της αντίστοιχης οντότητας, αλλά εξακολουθούν να υπόκεινται στους ίδιους νόμους που διέπουν τις τακτικές οικονομικές συναλλαγές, και συγκεκριμένα:

  • γενικοί νόμοι τραπεζικού ελέγχου·
  • γενικοί νόμοι για τον έλεγχο των χρηματοπιστωτικών εταιρειών·
  • Κανόνες ηλεκτρονικής τραπεζικής; καθώς
  • Νόμος για τις Ηλεκτρονικές Συναλλαγές. 1

Ωστόσο, το 2020, η SAMA ενέκρινε τη θέσπιση νέων νόμων για τη ρύθμιση του κλάδου fintech, ειδικά των παρόχων υπηρεσιών πληθοχρηματοδότησης και πληρωμών βάσει χρέους (PSP) στη Σαουδική Αραβία. Ενώ και οι δύο άδειες εξακολουθούν να υπόκεινται στους ίδιους παραδοσιακούς χρηματοοικονομικούς νόμους που αναφέρθηκαν παραπάνω, ένας αιτών μπορεί τώρα να υποβάλει αίτηση για άδεια σύμφωνα με τις δραστηριότητές του, αντί απλώς να εγγραφεί σε ένα πρόγραμμα προσωρινής άδειας sandbox.1

Παρά την εισαγωγή νέων αδειών fintech στη Σαουδική Αραβία, οι συναλλαγές fintech εξακολουθούν να υπόκεινται στους συνήθεις νόμους για τις χρηματοοικονομικές συναλλαγές. Ως εκ τούτου, δεν υπάρχουν ειδικοί φορολογικοί κανόνες που να ισχύουν για τις εταιρείες fintech. Η Γενική Διεύθυνση Zakat και Φορολογίας γενικά εφαρμόζει Zakat σε τοπικές εταιρείες και φόρο σε ξένες εταιρείες. Το Zakat είναι το 2,5% του κεφαλαίου της εταιρείας, ενώ ο φόρος σε ξένες εταιρείες ή ξένους μετόχους είναι συνήθως το 20% των εσόδων της εταιρείας και όχι το κεφάλαιο. Έτσι, οι εταιρείες fintech θα κληθούν να πληρώσουν τα ίδια ποσά ανάλογα με την εθνικότητα των μετόχων. Πιστεύουμε ότι η εφαρμογή μόλις 2,5% στα ίδια κεφάλαια τοπικών εταιρειών και 20% στις αποδόσεις ξένων μετόχων δείχνει πόσο ευνοϊκοί είναι οι φορολογικοί νόμοι στη Σαουδική Αραβία για τις εταιρείες, πράγμα που στην πραγματικότητα σημαίνει ότι είναι ευνοϊκές και για το fintech.1

Η Fintech Saudi έχει εντοπίσει οκτώ δραστηριότητες που δεν απαιτούν άδεια από τη SAMA ή την CMA. Το:

  • συγκέντρωση δημοσίως διαθέσιμων οικονομικών πληροφοριών·
  • επιχειρησιακά εργαλεία?
  • back office banking?
  • βελτίωση της ποιότητας της εξυπηρέτησης πελατών της τράπεζας·
  • προσωπική διαχείριση?
  • ρυθμιστική τεχνολογία (regtech), η οποία περιλαμβάνει τη χρήση τεχνολογίας για την υποστήριξη χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων στη συμμόρφωση με τους κανονισμούς χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών. Οι εταιρείες Fintech μπορούν να αναπτύξουν λύσεις regtech που δεν διεξάγουν ρυθμιζόμενες δραστηριότητες, αλλά βοηθούν τα χρηματοπιστωτικά ιδρύματα να συμμορφωθούν με τις απαιτήσεις.
  • παιχνιδοποίηση; καθώς
  • crowdfunding βάσει ανταμοιβών (προστέθηκε ως εξαιρούμενη δραστηριότητα το 2020). 1

Συνεπώς, η άσκηση αυτών των δραστηριοτήτων δεν θα πρέπει να συνεπάγεται την εφαρμογή των απαιτήσεων για την απόκτηση άδειας CMA ή SAMA. Επιπλέον, οι υπηρεσίες αναφοράς πιστώσεων που υπόκεινται σε back-office banking εξαιρούνται επίσης από την υποχρέωση κατοχής άδειας, καθώς είναι μία από τις επτά δραστηριότητες που μπορούν να πραγματοποιηθούν με άδεια.1

Το μάρκετινγκ συνήθως ρυθμίζεται από το Υπουργείο Πολιτισμού και Ενημέρωσης (MCI). Το MCI απαιτεί από τους οργανισμούς που επιθυμούν να διεξάγουν διαφημιστικές δραστηριότητες σε έντυπη ή ηλεκτρονική μορφή να αποκτήσουν άδεια, ανεξάρτητα από το εάν ο οργανισμός είναι τοπικός ή ξένος. Σύμφωνα με τους νόμους της MCI, ένας οργανισμός πρέπει να λάβει άδεια για να μπορεί να πουλήσει τις δραστηριότητές του. Μόλις αδειοδοτηθεί, μια οντότητα πρέπει να συμμορφώνεται με τις Τραπεζικές Αρχές Προστασίας Καταναλωτών σχετικά με το περιεχόμενο του υλικού που επιθυμεί να διαφημίσει.1

Οι ιστότοποι τρίτων που συγκρίνουν προϊόντα ή παρέχουν πληροφορίες σχετικά με χρηματοοικονομικά προϊόντα υπόκεινται στους κανόνες SAMA. Τέτοιοι ιστότοποι θεωρούνται επί του παρόντος μεσίτες από τη SAMA και επομένως υπόκεινται σε απαιτήσεις αδειοδότησης για τη συμμετοχή στο πρόγραμμα sandbox της.1

Crowdfunding στη Σαουδική Αραβία

Fintech σε άλλες χώρες

Σημειώσεις
  1. https://thelawreviews.co.uk/title/the-financial-technology-law-review/saudi-arabia
Προσφορά για επενδυτές

Investor
Data Room

Δωρεάν πρόσβαση στο Investor Data Room για να λάβετε δεδομένα για νέες ταχέως αναπτυσσόμενες startups fintech σε πρώιμο στάδιο

Investor Data Room