U kunt kijken naar regels en voorschriften in andere rechtsgebieden.
Vanwege het feit dat crypto-activa over het algemeen niet worden geclassificeerd als een valuta, een effect of een financieel instrument, zijn de regels die van toepassing zijn op digitale markten niet van toepassing op crypto-activa-uitwisselingen als ze niet kunnen worden geclassificeerd als financiële instrumenten. Naast de hierboven genoemde regelgeving zijn de exploitanten van digitale platforms onderworpen aan algemene bepalingen zoals anti-witwaspraktijken (AML), concurrentie, marketing, consumentenbescherming en bescherming van intellectueel eigendom, evenals de algemene wet inzake gegevensbescherming. Verordening (AVG). De beoordeling van de toepasbaarheid van financiële regelgeving zal gebaseerd zijn op de kenmerken van zowel de aangeboden of verhandelde crypto-activa als de diensten die op de markt worden aangeboden.1
EU-regelgevingsinitiatieven op dit gebied worden versterkt; Het Crypto Asset Market Regulation Proposal (MiCA) is op 24 september 2020 gepubliceerd, samen met een wijzigingsrichtlijn. Recente ontwikkelingen op dit gebied zullen ongetwijfeld worden gezien als een game-changer en zullen helpen om het speelveld gelijk te trekken of de bescherming van investeerders te vergroten, aangezien veel van de bestaande deelnemers mogelijk onder de loep zullen worden genomen vanwege de vergunningplicht. Van Denemarken wordt verwacht dat het de nieuwe EU-harmonisatie op tijd implementeert.2
Vanwege het ontbreken van een specifiek regelgevingsregime, vallen platforms die zijn gebaseerd op de handel of uitwisseling van crypto-activa (niet geclassificeerd als financiële instrumenten) momenteel niet onder de Deense financiële regelgeving. Voor het verlenen van diensten met betrekking tot cryptoactiva is dus geen vergunning vereist. Bedrijven die crypto-activa-uitwisseling of handelsdiensten aanbieden, moeten echter op de hoogte zijn van andere toepasselijke wetten, zoals antiwitwaswetten, het Deense algemene marketingregime, contractuele regimes, AVG-regimes en consumentenbeschermingsregimes bij het verlenen van diensten in Denemarken.2
Tegelijkertijd moet worden herhaald dat digitale activa kunnen worden geclassificeerd als financiële instrumenten. Een aanbieder moet dus altijd beoordelen of er criteria zijn om een token of crypto-actief als financieel instrument te kwalificeren.2
De vijfde antiwitwasrichtlijn is deels geïmplementeerd in de Deense wet ter voorkoming van witwassen en financieren van terrorisme (Money Laundering Act).2
De wet is van toepassing op aanbieders van crypto-activa en diensten met betrekking tot digitale activa, en uitgevers van crypto-activa moeten geregistreerd zijn bij de DFSA. In verband met AML-registratie moeten leden van het management van het bedrijf en uiteindelijk gerechtigden als "geschikt" worden beschouwd voorafgaand aan registratie bij de DFSA. Hiervoor zal de vennootschap een strafblad moeten voorleggen van zowel de leden van de raad van bestuur en het uitvoerend orgaan, als van de uiteindelijke begunstigden.2
Wanneer een bedrijf zich registreert, is het verplicht ervoor te zorgen dat werknemers, inclusief het management, een adequate training krijgen in de vereisten van de AML-wet en de regelgeving die op grond daarvan wordt uitgevaardigd, evenals relevante gegevensbeschermingsvereisten.2
Er zijn momenteel geen speciale btw-regels of vrijstellingen van toepassing op crypto-activa of -diensten. Daarom moet de vraag of btw van toepassing is, van geval tot geval worden beoordeeld in het licht van de geharmoniseerde regels die zijn vastgelegd in de EU-btw-richtlijnen. Zo kan btw-vrijstelling van toepassing zijn als fintech wordt toegepast of opgenomen in een btw-vrijgestelde dienst zoals fondsbeheer.2
Op basis van recente jurisprudentie kan worden aangenomen dat de verhandeling van bepaalde crypto-activa onder de btw-vrijstelling kan vallen, aangezien het Europese Hof van Justitie heeft geoordeeld dat transacties waarbij traditionele valuta worden omgewisseld in bitcoin-eenheden zijn vrijgesteld van btw, in overeenstemming met de bepaling met betrekking tot transacties met betrekking tot "valuta, bankbiljetten en munten die als wettig betaalmiddel worden gebruikt".2
Slimme contracten in Denemarken
Juridische ondersteuning voor FinTech- en Blockchain-projecten
Uitgebreide juridische dienstverlening voor bedrijven op het gebied van ondernemingsrecht, belastingrecht, cryptocurrency-wetgeving, investeringsactiviteiten
Wij werken voor internationale kleine en middelgrote ondernemingen, start-ups en telecommunicatiebedrijven
