Hoofdpagina

Juridische entiteiten die betrokken zijn bij een van de volgende activiteiten met behulp van virtuele activa, moeten bij de IB worden geregistreerd om de naleving van de toepasselijke wettelijke en regelgevende bepalingen inzake de preventie van witwassen van geld en terrorismefinanciering (ML/TF) te verifiëren: (1) wisseldiensten tussen virtuele activa en fiatgeld of tussen een of meer virtuele activa; (2) diensten voor de overdracht van virtuele activa; en (3) bewaring of bewaring en beheerdiensten voor virtuele activa of instrumenten die controle, bezit, opslag of overdracht van die activa mogelijk maken, met inbegrip van versleutelde privésleutels.¹

ESMA heeft een aantal problemen geïdentificeerd die verband houden met het huidige systeem van financiële regulering met betrekking tot crypto-activa. Deze problemen en "hiaten" vallen in twee categorieën:

• voor crypto-activa die kwalificeren als financiële instrumenten onder MiFID, zijn er gebieden die mogelijk interpretatie of herziening van specifieke vereisten vereisen om ervoor te zorgen dat bestaande effecten- en financiële regelgeving effectief wordt gehandhaafd
• als deze activa niet kwalificeren als financiële instrumenten, stelt het ontbreken van toepasselijke financiële regelgeving beleggers bloot aan aanzienlijke risico's. ESMA is van mening dat AML-vereisten op zijn minst van toepassing moeten zijn op alle crypto-activa en activiteiten met betrekking tot crypto-activa. Er moet ook een goede openbaarmaking van risico's zijn, zodat consumenten zich bewust kunnen zijn van de potentiële risico's voordat ze in crypto-activa beleggen. ¹

Gezien het bovenstaande kan het nuttig zijn om een eenvoudig onderscheid te maken tussen de verschillende soorten tokens (meer precies, de rechten en plichten die hun uitgifte en eigendom met zich meebrengen) onderliggende transacties. Waar tokens primair als betaalmiddel worden gebruikt, dient aandacht te worden besteed aan de aanpak van de Payment Bank en de EBA. Omgekeerd, waar tokens meer gemeen hebben met effecten, dient aandacht te worden besteed aan de aanpak van CMVM en ESMA.¹

Wet nr. 58/2020 van 31 augustus 2020 heeft recente wijzigingen in de AML-richtlijn overgedragen, het toepassingsgebied ervan uitgebreid tot virtuele valuta (namelijk crypto-exchanges en portemonnee-aanbieders die bewaardiensten aanbieden) en de verplichting opgelegd om zich te registreren bij de BOP en te voldoen aan KYC procedures en AML met betrekking tot hun klanten en transacties die plaatsvinden op hun beurzen of portefeuilles.¹

Digitale middelen in Portugal

Fintech in Portugal

Fintech in andere landen

Opmerkingen:

1. https://thelawreviews.co.uk/title/the-financial-technology-law-review/portugal