Demo

Kao što je gore spomenuto, tijekom posljednje dvije godine i SAMA i CMA dodijelili su privremene eksperimentalne licence kao inicijativu za poticanje rasta fintecha u Saudijskoj Arabiji. Ove se licence izdaju putem aplikacije sandbox dotičnog subjekta, ali i dalje podliježu istim zakonima koji uređuju redovite financijske transakcije, naime:

• opći zakoni o bankarskoj kontroli;
• opći zakoni o kontroli financijskih društava;
• Pravila elektroničkog bankarstva; kao i
• Zakon o elektroničkim transakcijama. ¹

Međutim, 2020. SAMA je odobrila uvođenje novih zakona za reguliranje fintech sektora, posebno pružatelja usluga grupnog financiranja temeljenog na dugu (PSP) u Saudijskoj Arabiji. Iako obje licence još uvijek podliježu istim tradicionalnim financijskim zakonima koji su gore spomenuti, podnositelj zahtjeva sada može podnijeti zahtjev za licencu u skladu sa svojim aktivnostima, umjesto da se jednostavno upiše u privremeni licencni sandbox program.¹

Unatoč uvođenju novih fintech licenci u Saudijskoj Arabiji, fintech transakcije još uvijek podliježu uobičajenim zakonima o financijskim transakcijama. Kao takva, ne postoje posebna porezna pravila koja se primjenjuju na fintech tvrtke. Generalna uprava za zekat i porez općenito primjenjuje zekat na lokalne tvrtke i porez na strane tvrtke. Zekat iznosi 2,5% kapitala poduzeća, dok porez na strane tvrtke ili strane dioničare obično iznosi 20% prihoda poduzeća, a ne kapitala. Tako će se od fintech tvrtki tražiti da plaćaju iste iznose ovisno o nacionalnosti dioničara. Vjerujemo da primjena samo 2,5% na kapital lokalnih tvrtki i 20% na povrate stranih dioničara pokazuje kako su porezni zakoni u Saudijskoj Arabiji povoljni za tvrtke, što zapravo znači da su povoljni i za fintech.¹

Fintech Saudi identificirao je osam aktivnosti za koje nije potrebno licenciranje ni SAMA-e ni CMA-e. To:

• prikupljanje javno dostupnih financijskih informacija;
• poslovni alati;
• pozadinsko bankarstvo;
• poboljšanje kvalitete usluge klijentima banke;
• osobno upravljanje;
• regulatorna tehnologija (regtech), koja uključuje korištenje tehnologije za podršku financijskim institucijama u poštivanju propisa o financijskim uslugama. Fintech tvrtke mogu razviti regtech rješenja koja ne provode regulirane aktivnosti, ali pomažu financijskim institucijama u ispunjavanju zahtjeva;
• gamifikacija; kao i
• grupno financiranje temeljeno na nagradi (dodano kao isključena aktivnost 2020.). ¹

Stoga obavljanje ovih aktivnosti ne bi trebalo podrazumijevati primjenu zahtjeva za dobivanje CMA ili SAMA licence. Osim toga, usluge kreditnog izvješćivanja koje podliježu pozadinskom bankarstvu također su izuzete od zahtjeva za posjedovanjem licence, jer su jedna od sedam aktivnosti koje se mogu obavljati s licencom.¹

Marketing obično regulira Ministarstvo kulture i informiranja (MCI). MCI zahtijeva od organizacija koje žele obavljati aktivnosti oglašavanja u tiskanom ili elektroničkom obliku da dobiju licencu, bez obzira na to je li organizacija lokalna ili strana. Prema MCI zakonima, organizacija mora dobiti licencu kako bi mogla prodavati svoje aktivnosti. Nakon što dobije licencu, subjekt se mora pridržavati načela zaštite bankarskih potrošača u pogledu sadržaja materijala koje želi oglašavati.¹

Web stranice trećih strana koje uspoređuju proizvode ili pružaju informacije o financijskim proizvodima podliježu pravilima SAMA. SAMA takve web stranice trenutno smatra brokerima i stoga podliježu zahtjevima licenciranja za sudjelovanje u njezinom programu sandboxa.¹

Crowdfunding u Saudijskoj Arabiji

Fintech u drugim zemljama

Bilješke

1. https://thelawreviews.co.uk/title/the-financial-technology-law-review/saudi-arabia