U kunt kijken naar regels en voorschriften in andere rechtsgebieden.
India heeft geen regelgevend regime dat is ontworpen om buitenlandse licenties rechtstreeks van een ander rechtsgebied te verkrijgen en deze in India te gebruiken om financiële diensten te verlenen. Buitenlandse vergunninghoudende entiteiten die soortgelijke gereguleerde diensten in India willen aanbieden, moeten voor dergelijke activiteiten afzonderlijk de juiste autorisatie aanvragen volgens de toepasselijke Indiase wetgeving. Hoewel het in de praktijk voor organisaties met een geldige vergunning in sommige buitenlandse rechtsgebieden gemakkelijker kan zijn om de juiste vergunning in India te verkrijgen. In dit opzicht is het Indiase FDI-beleid voor financiële diensten over het algemeen gunstig, waarbij het FDI-beleid over het algemeen tot 100 procent op de automatische route (d.w.z. zonder goedkeuring van de Indiase overheid) voor de meeste financiële diensten toestaat. die worden gereguleerd door de RBI en SEBI, evenals voor de activiteiten van verzekeringstussenpersonen. Dit is onderworpen aan de naleving van voorgeschreven voorwaarden met betrekking tot het beleid voor buitenlandse directe investeringen en branchevoorschriften.1
Elke beperking op het aanbieden van fintech-diensten of -producten vanuit het buitenland zonder fysieke aanwezigheid of lokale licentie in India hangt grotendeels af van of en in hoeverre dergelijke activiteiten in India gereguleerd zijn. Onder het huidige regelgevingskader kunnen bijvoorbeeld veel fintech-diensten en -producten, zoals betalingsportefeuilles, peer-to-peer leenplatforms en beleggingsadviesdiensten, alleen worden geleverd door juridische entiteiten die zijn opgericht en geregistreerd in India. Evenzo moeten buitenlandse entiteiten die betalings- en afwikkelingsdiensten in India aanbieden, voorafgaande goedkeuring krijgen van de RBI. Grensoverschrijdende betalingen en transacties in India zijn sterk gereguleerd en alleen een door RBI geautoriseerde persoon kan transacties in vreemde valuta of buitenlandse effecten verrichten als een geautoriseerde dealer, wisselkantoor of offshore bankeenheid. Als zodanig is de jurisdictie van SEBI beperkt tot de Indiase effectenmarkten en kunnen diensten die aan Indiase beleggers worden geleverd in verband met de wereldwijde markten buiten de reikwijdte van de SEBI-regelgeving vallen.1
Een belangrijk grensoverschrijdend probleem voor buitenlandse entiteiten die fintech-diensten in India leveren, is de vereiste om financiële gegevens voor verschillende diensten te lokaliseren op servers of apparatuur in India, waaronder betalingssysteemaanbieders, betalingstussenpersonen en peer-to-peer leenplatforms. Voor grensoverschrijdende betalingstransacties kunnen financiële gegevens tijdelijk naar het buitenland worden overgedragen om de transactie te verwerken, maar daarna moeten ze uit buitenlandse systemen worden verwijderd en alleen in India worden opgeslagen. Deze vereisten beperken onvermijdelijk de plaatsing van financiële gegevens in de cloud of op een server buiten India.1
Een buitenlands bedrijf kan ook worden verplicht om te voldoen aan bepaalde bepalingen van de Indian Companies Act als het een "vestigingsplaats" in India heeft (rechtstreeks of via een agent), fysiek of elektronisch, en zakelijke activiteiten uitoefent in India . . Daarnaast bevat India's recentelijk gewijzigde regelgeving voor consumentenbescherming, namelijk de Consumer Protection Act 2019 en de Consumer Protection (E-Commerce) Regulations 2020, specifieke bepalingen over "e-commerce", die in grote lijnen de aankoop of verkoop van goederen of diensten omvat. inclusief digitale producten via digitale of elektronische netwerken. Deze regels zijn ook van toepassing op buitenlandse e-commercebedrijven die niet in India zijn geregistreerd, maar "systematisch" goederen of diensten aanbieden aan consumenten in India, ook in verband met bankieren, financieren en verzekeren.1
De regering van India heeft onlangs een regelgevend kader ontwikkeld voor de oprichting van International Financial Services Centres (IFSC's) in India onder de jurisdictie van één regelgevende instantie (d.w.z. International Financial Services Centres Authority (IFSCA)) om India op één lijn te brengen met wereldwijde financiële centra en buitenlandse investeerders aan te trekken. IFSC's werden opgevat als speciale economische zones en financiële centra in India.1
Onlangs zijn fintech-bedrijven in India onderworpen aan gerechtelijk onderzoek in gerechtelijke bevelen en rechtszaken van algemeen belang voor kwesties zoals schending van autorisatievereisten, gegevenslokalisatie en gegevensmisbruik. De verzoekschriften roepen over het algemeen op tot gerechtelijke tussenkomst om fintech-bedrijven te verbieden in India actief te zijn zonder een lokale aanwezigheid en directe regelgevers om een uitgebreider en strenger wettelijk kader te ontwikkelen voor technologie- en e-commercebedrijven die actief zijn in de financiële sector van India.1
Participatie als advocaat in investeringsvennootschappen, uitvoeren van M&A venture deals op het gebied van IT, ondersteuning van iGaming en bedrijfsmiddelen
Uitgebreide juridische dienstverlening voor bedrijven op het gebied van ondernemingsrecht, belastingrecht, cryptocurrency-wetgeving, investeringsactiviteiten
