U kunt kijken naar regels en voorschriften in andere rechtsgebieden.
Fintechbedrijven kunnen hun producten en diensten verkopen onder dezelfde regels als gevestigde financiële dienstverleners. Er zijn met name beperkingen van toepassing als een bedrijf fondsen zoekt en contact opneemt met meer dan 20 potentiële investeerders (zie deel II.i).1
Door de CISA gereguleerde collectieve-beleggingsregelingen zijn activa die bij beleggers worden opgehaald voor collectieve beleggingen, die worden beheerd op kosten van beleggers en waarbij op voet van gelijkheid aan de beleggingsvereisten van beleggers wordt voldaan. Open instellingen voor collectieve belegging zijn georganiseerd op grond van het vennootschaps- of contractenrecht; gesloten regelingen worden alleen georganiseerd in overeenstemming met de wet op de vennootschappen. Voor een beleggingsinstelling in de vorm van een naamloze vennootschap is geen vergunning vereist als deze is geregistreerd of als alleen gekwalificeerde beleggers eraan deelnemen.1
Crowdfunding is volgens de Zwitserse wet toegestaan en vereist op zich geen vergunning. Indien bij crowdfunding echter sprake is van “vermogen dat is opgehaald bij beleggers voor collectieve beleggingsdoeleinden” en dit crowdfundingvermogen op kosten van beleggers (door een derde partij) wordt beheerd, onder voorbehoud van gelijke behandelingsbepalingen, dan kwalificeren zij zich als een beleggingsinstelling in de zin van van CISA. In dit geval moeten de relevante vereisten volgens CISA in acht worden genomen.1
Crowdlending, ook wel peer-to-peer-leningen genoemd, is zelf niet gereguleerd. Afhankelijk van de specifieke structuur kan het echter onderworpen zijn aan de Bankwet, FIA, AMLA, enz. Daarnaast is een consumentenkredietovereenkomst een overeenkomst waarbij een kredietverstrekker een lening verstrekt of belooft te verstrekken (en niet meer dan CHF 80.000 ) aan de consument in de vorm van uitstel van betaling, lening of andere soortgelijke financiële regeling. In het algemeen zal het WVV van toepassing zijn op crowdfundingactiviteiten indien de tegenpartij als consument moet kwalificeren. In dit geval zal het nodig zijn om te voldoen aan de relevante CCA-regels; zo is de maximaal mogelijke rente op consumptief krediet momenteel 10%.1
Platforms die crowdfunding- en crowdlendingdiensten aanbieden, hebben geen vergunning nodig als geld van investeerders rechtstreeks naar projecten wordt gestuurd (d.w.z. niet via het platform). Als geld via platformrekeningen wordt verzonden, kan dit alleen zonder bankvergunning, als de rekening renteloos is, wordt het geld niet langer dan 60 dagen op de rekening bewaard en wordt de klant geïnformeerd dat het platform niet een licentie hebben. Het platform moet zich registreren als financiële tussenpersoon bij een SRO en voldoen aan AML-verplichtingen.1
Zelfs een projectontwikkelaar kan als een bank worden beschouwd als deze meer dan 20 leningen accepteert en het bedrag hoger is dan 1 miljoen Zwitserse frank.1
Leningen kunnen worden verkocht op secundaire markten die onderworpen zijn aan de AML-wetten. De overdracht van krediet vereist echter ofwel de overdracht van een contract of de overdracht van een vordering. Overdracht van vorderingen kan alleen schriftelijk geschieden; met andere woorden, met de handgeschreven (of elektronische) handtekening van de overdrager (er gelden speciale regels voor DLT-tokens).1
Wij bieden juridische en organisatorische diensten voor de oprichting, structurering en ontwikkeling van fintech-bedrijven
Participatie als advocaat in investeringsvennootschappen, uitvoeren van M&A venture deals op het gebied van IT, ondersteuning van iGaming en bedrijfsmiddelen
