Trang chủ

Theo nguyên tắc chung, các quy định của Đức áp dụng cho mọi nhà cung cấp dịch vụ hoạt động tại Đức. Điều này có nghĩa là các quy tắc, đặc biệt là yêu cầu cấp phép, không chỉ áp dụng nếu nhà cung cấp dịch vụ có văn phòng đăng ký tại Đức, mà còn nếu nó tích cực nhắm mục tiêu đến thị trường Đức xuyên biên giới.¹

Sự sẵn có ròng của các dịch vụ liên quan thông qua Internet ở Đức có thể được coi là đủ để cho thấy rằng nhà cung cấp dịch vụ đang tích cực nhắm mục tiêu vào thị trường Đức. Các quy tắc áp dụng nếu nhà cung cấp dịch vụ tương ứng giả định rằng dịch vụ sẽ được sử dụng bởi khách hàng Đức trong số những người dùng có quốc tịch khác nhau. Nếu một nhà cung cấp dịch vụ duy trì trang web của mình bằng tiếng Đức, thì đây được coi là một dấu hiệu mạnh mẽ cho thấy việc nhắm mục tiêu tích cực vào thị trường Đức.²

Tuy nhiên, khi nói đến việc cung cấp xuyên biên giới các dịch vụ được quản lý, đặc quyền thông báo cho các cơ quan quản lý của Đức về các giấy phép hiện có của quốc gia thành viên nội địa trong EEA có thể tạo thành một ngoại lệ đối với quy tắc chung này, thoạt nhìn có vẻ rất nghiêm ngặt. "Giấy thông hành" châu Âu đã được áp dụng cho nhiều dịch vụ được quản lý như một số loại hình kinh doanh ngân hàng, dịch vụ đầu tư như quy định trong Phụ lục 1 của MiFID II, dịch vụ thanh toán và gần đây là dịch vụ huy động vốn cộng đồng thông qua ECSPR. Nếu một nhà cung cấp dịch vụ được cấp phép tại Quốc gia Thành viên EEA tại nước mình, thì nhà cung cấp đó có thể thông báo cho cơ quan giám sát có thẩm quyền về ý định cung cấp các dịch vụ được quản lý tại Đức. Nói chung, một nhà cung cấp dịch vụ có thể bắt đầu kinh doanh theo quy định mà không cần giấy phép riêng tại Đức, trên cơ sở xuyên biên giới hoặc thông qua một chi nhánh, ngay sau khi cơ quan giám sát có thẩm quyền tại Quốc gia Thành viên thông báo cho BaFin, sau đó xác nhận rằng nhà cung cấp dịch vụ có thể bắt đầu ở Đức. Trong trường hợp này, người giám sát tại Quốc gia Thành viên nội địa thường chịu trách nhiệm giám sát nhà cung cấp dịch vụ ở Đức, tùy thuộc vào một số quyền hạn còn lại của BaFin và Ngân hàng Liên bang Đức. Sau khi Vương quốc Anh rời khỏi EU (và kết thúc giai đoạn chuyển tiếp vào ngày 31 tháng 12 năm 2020), các công ty fintech được cấp phép của Vương quốc Anh không còn có thể sử dụng hộ chiếu EU để cung cấp dịch vụ của họ ở các Quốc gia Thành viên khác (và ngược lại). ) và nói chung phải thành lập một công ty con ở Đức hoặc một Quốc gia Thành viên EU khác để có được giấy phép và tuân thủ các quy định của EU, về cơ bản giống như bất kỳ cơ sở nào được cấp phép ở nước thứ ba.³

Một cơ hội khác để các công ty fintech tiếp cận thị trường Đức mà không yêu cầu giấy phép là hợp tác với một nhà cung cấp dịch vụ được cấp phép, thường là một ngân hàng. Các doanh nghiệp này là các thực thể "nhãn trắng" nơi thực thể được quản lý (ngân hàng vỏ bọc) thực sự cấp giấy phép kinh doanh của mình cho bên thứ ba. Vì mục đích này, bên thứ ba phải phục vụ hoạt động kinh doanh của mình dưới sự quản lý của ngân hàng, đưa ra các hướng dẫn và quyền kiểm soát cho ngân hàng, vì mục đích quản lý, bên thứ ba phải chịu trách nhiệm về các dịch vụ được quy định.²

Fintech ở Đức

Fintech ở các quốc gia khác

Ghi chú

1. http://www.bafin.de/SharedDocs/Veroeffentlichungen/EN/Merkblatt/mb_050401_grenzueberschreitend_en.html
2. https://thelawreviews.co.uk/title/the-financial-technology-law-review/germany
3. http://www.bafin.de/EN/Aufsicht/BankenFinanzdienstleister/Passporting/Kreditinstitute/kreditinstitute_node_en.html