Anda dapat melihat aturan dan peraturan di yurisdiksi lain.
Topik terkait tekfin sering dan intens dibahas di Jerman, tidak hanya oleh pelaku sektor keuangan, tetapi juga oleh politisi dan regulator. Secara khusus, topik diskusi ini adalah apakah kerangka hukum yang ada memberikan kelonggaran yang cukup untuk penerapan model bisnis berbasis blockchain, sementara pada saat yang sama memberikan tingkat perlindungan yang memadai bagi pelaku pasar. Akibatnya, Komisi Eropa telah mengusulkan kerangka kerja pan-Eropa untuk aset kripto dan model kotak pasir tingkat UE sebagai bagian dari paket keuangan digital.1
Pada tahun 2020, legislator federal Jerman memperkenalkan ketentuan legislatif yang memenuhi syarat aset kriptografi sebagai instrumen keuangan untuk tujuan lisensi keuangan dan bisnis kustodian tunduk pada lisensi di bawah Undang-Undang Perbankan Jerman (KWG). Selanjutnya, pada tahun 2021, undang-undang sekuritas Jerman secara mendasar berubah: pengenalan sekuritas elektronik menerapkan salah satu poin utama dari strategi blockchain pemerintah Jerman. Dengan langkah ini, legislator Jerman mengikuti jalan negara-negara Eropa lainnya menuju dematerialisasi sekuritas.2
Pada saat yang sama, dengan pendekatan umum “bisnis yang sama, risiko yang sama, peraturan yang sama”, ada beberapa perubahan legislatif yang penting baru-baru ini. Penerapan Arahan Anti-Pencucian Uang UE Kelima ke dalam undang-undang Jerman pada awal tahun 2020 memberikan tingkat kejelasan tertentu mengenai kualifikasi peraturan kegiatan di bidang cryptocurrency atau aset kripto. Sebagai bagian dari paket implementasi, legislator federal Jerman memperkenalkan definisi hukum “nilai cryptocurrency” dan secara eksplisit memasukkannya ke dalam katalog instrumen keuangan KWG. Sesuai dengan EU Fifth Anti-Money Laundering Directive, definisi undang-undang tentang nilai kriptografi memiliki cakupan yang luas, oleh karena itu mencakup semua kemungkinan penggunaan mata uang virtual, termasuk sebagai sarana investasi. Secara internasional, berbagai jenis unit nilai virtual ini, juga disebut sebagai koin atau token, sering secara kolektif disebut sebagai "aset kripto".3
Token dan cryptocurrency secara umum dianggap sangat rentan terhadap pencucian uang dan pendanaan teroris. Dalam hal ini, beberapa kejelasan mengenai penerapan rezim AML diperkenalkan oleh undang-undang yang menerapkan Arahan AML UE Kelima di Jerman, yang mulai berlaku pada 1 Januari 2020. Sebagaimana dinyatakan di atas, undang-undang tersebut memperkenalkan definisi cryptocurrency yang luas. nilai dan mengklasifikasikannya sebagai instrumen keuangan sesuai dengan KWG dan WpIG. Pada prinsipnya, ruang lingkup biasanya mencakup token dengan fungsi pertukaran dan pembayaran (misalnya, cryptocurrency) dan token yang digunakan untuk investasi (misalnya, token keamanan dan token investasi). Secara umum, ini berarti bahwa layanan yang terkait dengan cryptocurrency dan token, seperti membeli dan membeli cryptocurrency atas nama penyedia layanan sendiri dengan mengorbankan orang lain, memberi nasihat tentang pembelian atau penjualan cryptocurrency, atau mengoperasikan platform di mana cryptocurrency dapat diperdagangkan, dapat ditanggung, tunduk pada layanan yang diatur dan memerlukan lisensi KWG, khususnya untuk bisnis pialang utama, pialang investasi, penasihat investasi, atau pengoperasian platform perdagangan multilateral. Selain itu, pengelolaan dan perlindungan nilai kriptografi atau kunci kriptografi pribadi mungkin memerlukan lisensi KWG jika persyaratan undang-undang umum lainnya dalam KWG terpenuhi (secara substansial bersifat komersial atau skala yang memerlukan organisasi bisnis komersial). Penyedia layanan yang kegiatannya tunduk pada persyaratan perizinan KWG atau WpIG adalah entitas wajib dalam pengertian GwG dan, oleh karena itu, harus mematuhi kewajiban yang ditetapkan di dalamnya. Ini termasuk kewajiban untuk melakukan uji tuntas terhadap nasabah, menerapkan sistem manajemen risiko yang memadai yang bertujuan untuk mencegah pencucian uang dan pendanaan teroris, dan, jika perlu, memberi tahu Unit Intelijen Keuangan tentang setiap transaksi yang mencurigakan, serta mematuhi kewajiban pelaporan terkait dalam kaitannya dengan daftar transparansi. . Namun, bahkan sebelum penerapan Arahan AML UE Kelima ke dalam undang-undang Jerman, penyedia layanan cryptocurrency dan ICO sering kali diharuskan untuk mendapatkan lisensi KWG dan, sebagai hasilnya, mematuhi persyaratan anti-pencucian uang Jerman. Hal ini disebabkan oleh pengertian yang luas dari istilah “instrumen keuangan” dalam pengertian KWG, sejalan dengan praktek administrasi BaFin sebelumnya.4
Bahkan terlepas dari perubahan signifikan pada rezim lisensi, di mana beberapa entitas baru yang terlibat dalam bisnis tekfin mungkin memerlukan lisensi dari BaFin dan dengan demikian menjadi – sebagai entitas wajib – tunduk pada persyaratan AML, rezim AML juga terus berkembang. . Sejalan dengan Rencana Aksi Kebijakan Komprehensif Uni Eropa Mei 2020 untuk Mencegah Pencucian Uang dan Pendanaan Teroris, Komisi Eropa menerbitkan paket AML/Combating the Financing of Terrorism (CFT) pada Juli 2021, yang mencakup proposal untuk tiga aturan pan-Eropa. dan direktif. Selain menciptakan badan AML/CFT UE dengan kekuatan pengawasan langsung atas beberapa entitas lintas batas paling berisiko di sektor keuangan, paket tersebut bertujuan untuk memastikan bahwa berbagai jenis aset kripto dan penyedia layanan crowdfunding, serta perantara hipotek dan kredit konsumen penyedia, menjadi entitas wajib yang tunduk pada rezim APU/PPT. Paket tersebut juga mengatur revisi Peraturan (UE) 2015/847 tentang informasi yang menyertai transfer dana (yaitu Peraturan Transfer Bank (WTR)), yang juga berlaku untuk transfer aset kripto. Mengenai yang terakhir, Kementerian Keuangan Federal Jerman telah mengeluarkan Peraturan Transfer Aset Kripto Jerman (CATR) sementara untuk memastikan keterlacakan transfer aset kripto hingga perubahan WTR mulai berlaku. CATR memberikan tugas perawatan yang berlaku untuk institusi dan cabang yang berlokasi di Jerman yang terlibat dalam transfer aset kripto. Itu mulai berlaku pada Oktober 2021 dan akan berlaku sampai revisi WTR selesai.5
Kami bekerja untuk perusahaan kecil dan menengah internasional, perusahaan baru dan perusahaan telekomunikasi
Dukungan hukum untuk proyek FinTech dan Blockchain
Layanan hukum yang komprehensif untuk bisnis di perusahaan, hukum pajak, undang-undang cryptocurrency, kegiatan investasi
